投資信託

投資信託とは？

投資信託、と言う言葉を耳にした事はおありでしょうか？

最近、頻繁に使われている言葉なので、見たり聞いたりした事のある方も沢山おられるかと思います。

投資信託とは、と言うご説明をする前に、まず「投資」と「信託」についてご説明します。

投資とは、現在の資本を投じて、将来的に資本を増やして行こうと言う行為の事です。
投資には様々な対象があり、例えば土地、マンション、為替、株、と言ったものは全て投資の対象となります。

或いは、人間もその対象となり得ます。

実績のない才能のある人間を、お金を掛けて自分の元に来させたり、成長させたりするのも投資と言う定義に当てはまります。

つまり、プロ野球のドラフトも投資の一つなんですね。

そして信託は、投資家たちが資産運用会社に資金を預かる行為を指します。

これらを複合させたのが、投資信託です。

投資信託とは、資産を運用する証券会社や投資信託会社などの専門機関が信託された資金を対象に投資し、その運用によって発生した利益を投資家に分配すると言う金融商品の事です。

つまり、貯金を専門の運用会社に預け、運用会社に資金を運用して貰い、利益が発生した場合にその一部を貰うと言うシステムです。

近年、この投資信託がブームとなっており、初心者の方が急増しています。
と言うのも、資金を預けるだけなので、専門の知識を必要としないからです。

しかし、実際はどの会社に預けるのが良いのかをしっかりと勉強してから投資信託を購入するのが好ましいでしょう。

初心者だからと言って、初心者専用のハンデがあると言うわけではありません。
みんな同じ条件なのです。

投資信託とは、夢を掴むわらしべにもなりますが、道しるべを見失う切欠にもなり得ると言う事を常に頭に入れておきましょう。

投資信託のリスク

投資信託は、資産を運用する上で最も「楽」な方法と思われがちです。

と言うのも、運用をプロに委任できるので、自分自身の力量に関係なく資金の運用を行えるからです。

更に、小額の投資も可能なので、大きなリスクを背負わなくて済むと言う点もあるので、投資信託を軽んじる初心者の方は少なくありません。

それは、大きな間違いです。
リスクは決してゼロではないのです。

確かに、投資信託は運用のプロが行う分、素人よりも遥かに知識は高く、堂に入った運用を行えるでしょう。

しかし、投資に必勝法は存在しません。

つまり、プロでも失敗すると言う事です。
そして、その可能性は決して低くはありません。
景気に左右される事もあるし、誰も予想できないような変動と言うのは割と頻繁に起こるのです。

その割に手数料は高めで、様々な投資の中でもコストは決して低い方ではなく、それなりにリスクはあると言う事になります。

しかし、これらのデメリットさえしっかりと把握しておけば、資金運用の手段としては最も堅実である事は間違いありません。

基本的には1万円から投資が可能で、単純に投資と言うのがどう言ったものかを試すには最適と言えます。

ですから、軽んじて見なければ、初心者向けの投資手段である事は疑いようのない事実です。

ファンドを選ぶ判断力を除けば、初心者と上級者の差は余りなく、例え初心者であっても大金を掴む可能性があるこの投資信託は、投資を実際に体験してみたい、投資したいけれど時間がなくて自分で売買したり勉強したりする時間がない人にオススメです。

投資信託の手数料などのコスト

投資信託は、自分に代わって資産を運用してくれる証券会社や投資信託会社に資本を委託する事で成り立つ金融商品です。

運用を任せる訳ですから、そこには当然手数料が発生するのですが、その手数料は銀行などへの預貯金、或いは株式投資や為替投資の際に会社へ支払う手数料よりかなり高くなります。

更に、手数料の他にも様々なコストが掛かります。

それらを御説明しましょう。

まず、購入時には販売手数料と消費税が掛かります。
販売手数料はファンドによっては無料となるところもありますが、相場としては基準価額の1?3％程度と言われています。

消費税については省略します。

次に、換金時にもコストは発生します。

信託財産留保額や換金手数料は会社によって取る所、取らない所があるので、事前に確認する必要があるでしょう。
換金時には消費税のほかに、利益が出た場合には所得税や住民税も掛かります。
これらは他の投資手段でも同じです。

これらのほかにも、信託財産から差引されるコストとして、募集手数料や信託報酬、売買委託手数料があります。

募集手数料は、投資家が投資信託を購入する時に支払う費用で、消費税も掛かります。
信託報酬は、投資信託の運用費用の一部を投資家が負担すると言うものです。
売買委託手数料は証券会社に売買注文を委託する為の手数料です。

これらのコストがどれほどの額掛かるかと言うのは非常に重要です。
特に初心者の方であれば、ただ単に購入時の料金にだけ目を奪われがちです。

そう言った初心者の方は、気が付かない間に損をしている可能性もあります。
全てしっかり把握し、どれだけの利益を出せばトータルでプラスになるのかをしっかり理解しておきましょう。

初心者だからこそ、こう言った努力は惜しむべきではありません。

投資信託とファンド

初心者の方が投資信託の意味を理解し、更なる情報を集めようと試みた場合、数多くの場面で一つの単語を目にすることになります。

その単語とは「ファンド」です。

投資信託の事をファンドと呼び、同義として書き記してある場合が多いので、初心者の方の多くが投資信託＝ファンドという図式を頭の中に刻み込むのではないでしょうか。

しかし、実際には投資信託とファンドは全く同じ意味ではありません。
正確に言うと、投資信託はファンドの中の一つ、という事になります。

ファンドとは、投資家から集めた資金を証券会社や投資信託会社などの専門機関が代行して運用する金融商品の事を指すので、これ自体は投資信託の定義と同じなのですが、ファンドはより広義で、投資信託以外にも沢山の商品が存在します。

まず投資信託としては、公募投資信託と私募投資信託があります。
公募投資信託は多数の一般の投資家を、私募投資信託は少数の超大金持ちや機関投資家を対象とした投資信託です。

そして、ファンドはこの他にも特定金外信託や各カテゴリーに特化したものがあるのです。
例えば、投資家からお金を集い、その資金でCDを出し、発生した利益を配分すると言うのもファンドです。

これはミュージックファンドと呼ばれています。
ワインやゲーム、アイドルなども対象となるのです。

これらの商品の中の一つが投資信託ということになります。

初心者の方には区別がつきにくいかもしれませんが、投資信託はファンドの中の一つだという認識をしておけば間違いないと思います。

投資信託の基準価格

投資信託には、基準価格と言うものがあります。

これは、投資信託を購入、または換金する時の基準となる値段の事で、1口もしくは1万口あたりの時価、すなわち純資産総額を用いて算出されています。

なお、純資産総額は資産から負債を引いた額です。

投資信託の基準価格は、毎営業日ごとに純資産総額を全受益権口数で割った数値で算出されます。
東京証券取引所が15時に閉まった後から計算は始まり、19時には基準価格が決定します。

投資信託を購入する上で、この基準価格と言うのは最も投資家の目を引く部分の一つです。

感覚的には商品価格と同様な訳で、値段が高いか安いかと言うのはとても重要なところなので、当然と言えば当然ですね。

そういった事もあって、投資信託は個人投資家が購入しやすいように、基準価格はかなり抑え目になっています。
大体、1万円前後というケースが多いようです。

投資信託の基準価格が変動するケースとしては、株式投資信託において、ファンドに組み入れた銘柄の株価が変動した時、同様に債券を組み入れた投資信託で債券の値段が変わった時、海外の株式や債券を組み入れた投資信託において為替相場が上下動した時、そして投資している銘柄が倒産してしまった時です。

基準価格は、このように常に変動しているので、申込みの段階では具体的な購入価額が不明だったりします。

とはいえ、前日の基準価格は新聞やインターネットなどで確認できるので、それを参考に購入をするか否かを考える事が出来ます。